12月3日，中国华能集团有限公司成功定价发行15亿美元多年期S条例高级无抵押固定利率美元债券。

（来源：微信公众号“中国华能”  ID：china-huaneng  作者：李叶 张剑）

本次债券发行由华能集团提供担保，由华能集团境外全资子公司华能财资控股公司担任发行主体，募集资金由华能集团境外资金管理平台华能财资公司统筹运作。

这次发行，是华能获得国际评级后，首次在境外发行债券，是华能首次发行10年期长期限债券品种，创下了发电集团境外美元债券最大发行规模，也创下了今年中资企业3年期美元债券发行的最低收益率和最窄息差。

债券利率为T（实时国债利率）+margins（息差），发行定价时一般先确定最低的息差，再确定实时国债利率。息差低（窄）、收益率低，表示发行结果理想。

本次3笔债券订单簿动能均良好，投资者认购意向踊跃，其中不乏知名主权基金、资管、保险类投资者参与。3期息差均优于同等信用条件可比企业二级市场息差，充分体现了国际投资者对中国华能的高度认可。

此次华能通过下属香港财资公司成功发行美元债券，有助于华能集团打造境外统一的国际化的资金管理平台，进一步提升华能集团在国际资本市场的形象及影响力，助力集团公司建设成为具有全球竞争力的世界一流企业。